Nhiều quỹ đầu tư lỗ lớn trong năm 2022

VEIL lỗ lớn, nhưng bắt đầu giải ngân mạnh

Mặc dù có lãi trong tháng 11/2022, nhưng mức lỗ ròng tính từ đầu năm 2022 của VEIL, quỹ lớn nhất thuộc nhóm Dragon Capital tại thị trường Việt Nam vẫn lớn hơn mức giảm của chỉ số VN-Index. Cụ thể, lãi 2% trong tháng 11, nhưng lũy kế 11 tháng, hiệu suất đầu tư của VEIL âm 37,35%, cao hơn mức giảm 35,3% của VN-Index.

Bạn đang đọc: Nhiều quỹ đầu tư lỗ lớn trong năm 2022

VEIL có hành động bán ròng kể từ cuối tháng 9 đến đầu tháng 11, nâng tỷ trọng tiền mặt từ 14,2 triệu USD lên gần 200 triệu USD.
Sau khi nâng tỷ trọng tiền mặt lên mức kỷ lục 13,81 % trong tuần thứ 2 của tháng 11, tương tự hơn 198 triệu USD, thì tính tới ngày 1/12/2022, tỷ trọng tiền mặt của VEIL giảm xuống chỉ còn 5,62 %. Điều này cho thấy, Quỹ tích cực giải ngân cho vay trong toàn cảnh thị trường ở quá trình hồi sinh tiên phong sau khi chạm đáy vào giữa tháng 11 .
Ước tính, từ ngày 10/11 – 1/12/2022, VEIL đã giải ngân cho vay hơn 123 triệu USD ( gần 2.900 tỷ đồng ), là một trong những quỹ đầu tư mua ròng tích cực nhất trên thị trường, cùng với các quỹ ngoại lớn khác như Fubon FTSE Vietnam ETF .
Một số thanh toán giao dịch đáng chú ý quan tâm là VEIL mua ròng 9,75 triệu CP KDH của Công ty CP Đầu tư và Kinh doanh nhà Khang Điền, nâng khối lượng nắm giữ lên 10,75 triệu đơn vị chức năng ; mua 50.000 CP DGC của Công ty CP Tập đoàn Hóa chất Đức Giang, tổng khối lượng mua của nhóm quỹ thuộc Dragon Capital là 980.000 đơn vị chức năng, nâng tỷ suất chiếm hữu lên 7,17 % .
trái lại, kể từ đầu năm 2022, VEIL liên tục bán ròng CP HPG của Công ty CP Tập đoàn Hòa Phát. Tính đến ngày 3/11, mã HPG không còn nằm trong Top 10 khoản đầu tư lớn nhất của Quỹ. Tuy nhiên, trong báo cáo giải trình mới nhất, mã HPG đã quay trở lại Top 10 trong danh mục và chiếm tỷ trọng 4,01 % trong tổng giá trị gia tài ròng ( NAV ) gần 1,4 tỷ USD .
Tính tới ngày 1/12/2022, nhóm ngân hàng nhà nước vẫn chiếm tỷ trọng lớn nhất trong danh mục của VEIL, với 33,98 %, tiếp theo là ( 20,83 % ), thực phẩm – đồ uống ( 9,14 % ) .

PYN Elite bắt đáy cổ phiếu ngân hàng

Báo cáo mới nhất của PYN Elite đánh giá và nhận định, 2022 là một năm khó khăn vất vả hơn Dự kiến của kinh doanh thị trường chứng khoán Nước Ta. Tính tới ngày 15/12, VN-Index giảm 29,8 % và hiệu suất đầu tư của PYN Elite âm 24,7 %. Diễn biến giảm của đầu tư và chứng khoán Nước Ta không cùng nhịp với các thị trường khác trong khu vực ASEAN, nên sẽ có thời cơ bật tăng trở lại .

“Sự tự tin trên thị trường được cải thiện. Chúng tôi kỳ vọng, VN-Index sẽ chuyển động cùng nhịp với tăng trưởng kinh tế Việt Nam và mức tăng lợi nhuận kỳ vọng của doanh nghiệp niêm yết. Trong số các quốc gia ASEAN, Việt Nam có triển vọng tăng trưởng kinh tế và lợi nhuận doanh nghiệp mạnh mẽ nhất”, PYN Elite chia sẻ.

Xem thêm: Doanh nghiệp nhỏ và vừa – Wikipedia tiếng Việt

Thực tế, khối nhà đầu tư quốc tế đã chớp thời cơ để mua vào CP Nước Ta khi giá giảm sâu. Tính riêng tháng 11/2022, khối này mua ròng 685 triệu USD, một số lượng cao kỷ lục. PYN Elite cũng không nằm ngoài khuynh hướng này khi nhìn nhận ,
VN-Index đã chạm đáy vào tháng 11/2022 ở mức dưới 900 điểm. Thị trường có thời cơ tăng trưởng khả quan trong năm 2023, nên Quỹ đã bắt đáy CP, tập trung chuyên sâu vào nhóm ngân hàng nhà nước .
“ Nhờ dòng tiền đầu tư mới và đồng Euro tăng giá, chúng tôi có thời cơ để mua CP ở vùng đáy bằng lượng tiền mặt dự trữ. Chúng tôi đã kiến thiết xây dựng vị thế mới với nhóm ngân hàng nhà nước, hiện chiếm 9 % tỷ trọng danh mục đầu tư của Quỹ ”, PYN Elite cho biết. Tính đến cuối tháng 11/2022, NAV của PYN Elite là 671,4 triệu Euro .

AFC Vietnam Fund “né” , tập trung vào bảo hiểm

Dù sáng sủa về triển vọng kinh tế tài chính Nước Ta, tuy nhiên, AFC Vietnam Fund cho rằng, có 1 số ít nghành sẽ đối lập với nhiều khó khăn vất vả trong năm 2023 như và các ngành nghề tương quan, gồm có thiết kế xây dựng và vật tư kiến thiết xây dựng. Chính sách tiền tệ thắt chặt sẽ làm giảm nhu yếu với trong thời gian ngắn, ngay cả khi triển vọng kinh tế tài chính tươi tắn. Đây là nguyên do AFC Vietnam Fund không còn nắm giữ CP địa ốc .

Lĩnh vực mà AFC Vietnam Fund đang nắm giữ tỷ trọng lớn trong danh mục là bảo hiểm, với đánh giá và nhận định nhóm bảo hiểm có nhiều tiền mặt, được hưởng lợi trong thiên nhiên và môi trường lãi suất vay tăng. Cụ thể, môi trường tự nhiên lãi suất vay cao hơn sẽ tác động ảnh hưởng tích cực tới doanh thu của nhóm công ty bảo hiểm, bởi lãi tiền gửi hoàn toàn có thể góp phần tới 80 % doanh thu của các doanh nghiệp này. Bên cạnh đó, ngành du lịch cũng là nhóm được hưởng lợi trong thời hạn tới, khi lượng khách quốc tế ngày càng tăng và Trung Quốc Open trở lại .
Việc AFC Vietnam Fund tập trung chuyên sâu nắm giữ nhóm CP bảo hiểm trong những tháng gần đây là yếu tố giúp Quỹ có hiệu suất tích cực hơn so với nhiều quỹ khác kể từ đầu năm 2022 đến nay. NAV của AFC Vietnam Fund tăng trưởng dương trong tháng 11/2022 với mức tăng 1,3 %, đạt 51,5 triệu USD ; lũy kế 11 tháng, NAV giảm 23,5 %, trong khi VN-Index giảm 35,3 % .

Tính tới cuối tháng 11/2022, AFC Vietnam Fund có NAV 51,5 triệu USD, nắm giữ 48 mã cổ phiếu và 5,1% tỷ trọng tiền mặt. Trong đó, các cổ phiếu chiếm tỷ trọng lớn nhất bao gồm ABI, PVI, BIC, LBM và EVE.

Xem thêm: Hướng dẫn xác minh doanh nghiệp Facebook đúng chuẩn 2021 từ A-Z

Đáng chú ý quan tâm, cuối tháng 10, tỷ trọng tiền mặt của AFC Vietnam Fund là 2,7 %. Như vậy, Quỹ đã ngày càng tăng nắm giữ tiền mặt trong tháng 11 .
Nói về thời cơ đầu tư trong thời hạn tới, AFC Vietnam Fund cho biết, Nước Ta là một trong những nền kinh tế tài chính tăng trưởng nhanh nhất quốc tế, GDP dự kiến tăng 8 % năm 2022 và 6 % năm 2023. Vậy nhưng, đà giảm gần đây của đầu tư và chứng khoán đã đưa định giá thị trường xuống mức mê hoặc, với P. / E dự phóng 2023 ở mức 8,1 lần, so với thị trường Philippines là 11,5 lần, Malaysia là 12,5 lần, xứ sở của những nụ cười thân thiện là 14,8 lần .

“ Trong góc nhìn của chúng tôi, điều này tạo ra thời cơ mua tuyệt vời so với nhà đầu tư dài hạn ”, AFC Vietnam Fund nhìn nhận .

Source: https://vh2.com.vn
Category : Doanh Nghiệp